مزايا النسب المالية
النسب المالية هي الأدوات المستخدمة لتقييم القوة النسبية للشركات عن طريق إجراء عمليات حسابية بسيطة على البنود في بيانات الدخل ، والميزانيات العمومية وبيانات التدفق النقدي. تقيس النسب الكفاءة التشغيلية للشركات والسيولة والاستقرار والربحية ، مما يمنح المستثمرين معلومات أكثر صلة من البيانات المالية الأولية. يمكن للمستثمرين والمحللين أن يكتسبوا مزايا مربحة في سوق الأوراق المالية من خلال استخدام تقنية تحليل النسب الشائعة على نطاق واسع والتي لا يمكن الاستغناء عنها.
طريقة موحدة للمقارنة
توفر النسب المالية طريقة موحدة يمكن من خلالها مقارنة الشركات والصناعات. استخدام النسب يضع جميع الشركات في مجال متساوٍ نسبياً في نظر المحللين. يتم الحكم على الشركات على أدائها بدلا من حجمها ، وحجم المبيعات أو حصة السوق. مقارنة البيانات المالية الأولية لشركتين في نفس الصناعة تقدم رؤية محدودة فقط. تتجاوز النسب الأرقام لتكشف عن مدى جودة الشركة في تحقيق الربح ، وتمويل الأعمال ، والنمو من خلال المبيعات بدلاً من الديون ومجموعة واسعة من العوامل الأخرى.
فالشركة القديمة ، على سبيل المثال ، قد تتباهى بخمسين ضعف إيرادات شركة صغيرة جديدة ، الأمر الذي سيجعل الشركة القديمة تبدو أقوى من النظرة الأولى. إن تحليل الشركتين بنسب مثل العائد على حقوق الملكية (ROE) والعائد على الأصول (ROA) وهامش الربح الصافي قد تكشف عن أن الشركة الأصغر تعمل بكفاءة أكثر ، مما يولد ربحاً أكبر بكثير لكل دولار من الأصول المستخدمة.
تحليل الصناعة والمعايير
يمكن أن تكشف النسب عن الاتجاهات في صناعات معينة ، مما يخلق معايير يمكن من خلالها قياس أداء جميع اللاعبين في الصناعة. يمكن للشركات الصغيرة استخدام معايير الصناعة لوضع استراتيجية تنظيمية وقياس أدائها بشكل واضح ضد الصناعة ككل.
على سبيل المثال ، قد يكشف التحليل أن متوسط نسبة الدين إلى حقوق الملكية في صناعة القطعة هو .85 ؛ فالشركة التي لديها نسبة دين إلى حقوق ملكية بقيمة 1.3 ستكون أكبر بكثير من غيرها من الشركات المصنعة للقطاعات ، على الرغم من أن إجمالي ديونها قد يكون أصغر إلى حد كبير من ديون اللاعبين الكبار.
تقييم المخزون للقوة والضعف
تساعد اللغة الشائعة وفهم النسب المستثمرين والمحللين على تقييم نقاط القوة والضعف لدى الشركات أو الصناعات الفردية وإبلاغها. التحليل الأساسي هو مصطلح يطلق على استخدام النسب المالية في تحديد القوة النسبية للشركات لأغراض الاستثمار. يمكن أن يكشف التحليل الدقيق لنسب الشركات عن الشركات التي تتمتع بالقوة الأساسية لزيادة قيمة أسهمها مع مرور الوقت ، وهي فرصة مربحة محتملة ، مع الإشارة إلى اللاعبين الأضعف في السوق أيضًا.
التخطيط والأداء
يمكن أن توفر النسب التوجيهات لأصحاب المشاريع عند إنشاء خطط الأعمال أو إعداد العروض التقديمية للمقرضين والمستثمرين. باستخدام اتجاهات الصناعة كخط أساس ، يمكن لأصحاب الأعمال الصغيرة وضع أهداف محددة زمنياً للأداء من حيث نسب محددة لإعطاء المستثمرين لمحة عن إمكانات الشركة الجديدة. يمكن أن تعمل النسب أيضًا كحافز للتغيير الاستراتيجي داخل المنظمة ، مع تزويد الإدارة بالتوجيهات ذات الصلة والتعليقات المرتجعة كلما تغيرت تقديرات النسبة استجابة للتغيرات التنظيمية. النسب تبقي المديرين على أصابع قدمهم من خلال الكشف عن نقاط الضعف والفرص المالية.